贵州全力发展大数据产业，战略上注重顶层设计和信息基建；成立大数据交易所，推动政府数据公开；发展IDC行业，受益灾备和本地应用需求，有较好发展前景。

凭借气候、电价等优势，贵州全力发展大数据产业。传统的煤矿、铝矿、磷矿三大支柱产业污染重、增速低，贵州将大数据产业作为经济发展新引擎。该地区具有气候凉爽、电价低廉、地质灾害少、有人才基础、交通日趋便利等优势，有利于大数据产业在贵州落地发展。

？注重顶层设计，战略具有前瞻性。贵州市委成立大数据专项领导小组，跨部门协作指导产业发展；将成立全国第一个大数据局，专门部署大数据产业规划；与中关村(行情000931,咨询)合作发展四个经济开发区，借鉴一线城市科技服务的先进经验。在发展思路上，贵州计划从IDC和呼叫中心等最易落地的项目着手，逐步促进云计算、云服务和高端制造业发展，最终达到建设大数据内容中心、服务中心及金融中心的战略目标。

？加大信息基建，奠定产业发展基础。贵州将提升网络节点等级，成为骨干网二级节点，出省带宽提升至3000Gbps；扶持IDC企业发展，总规模将超过数百万台服务器；建设全域覆盖免费Wi-Fi，作为政务、工业、民用数据的信息高速公路；建设“云上贵州”，涵盖政务云、电商云、工业云等九大云服务平台；主办大数据博览会等全国性交流平台；建设众筹金融交易所、大数据金融投资平台等，延伸大数据产业链，提升产业丰富度和生命力。

？成立全球首家大数据交易所，促进政府数据开放。为促进政府数据开放和交换，推动大数据资产的流动性，贵阳成立全球首家大数据交易所。交易所实行会员制，建立行业自律机构大数据交易商联盟，以规范数据交易、探索行业标准。交易所独家提供政府数据的挂牌交易，有政府信用背书。

？服务容灾备份与本地应用，贵州IDC应用前景较好。容灾备份要求备份服务器与主服务器的物理距离超过800公里，贵州地处边远西南，易满足这一要求；对网络响应、网络带宽要求低；贵州不在地震带上，数据存放于此较周边云南、四川等省份更安全。此外，本地的互联网应用需要本地的IDC基础设施作为发展前提。据我们测算，采用出租机柜模式，该地IDC约3-4年可收回投资成本；如采用虚拟化技术，则投资回本时间可缩短到2年以内，具备良好的经济效益。？

受益标的：光环新网(行情300383,咨询)、蓝鼎控股(行情000971,咨询)。贵州大数据的发展瓶颈在人才和需求，这需要政府持续扶持方能改善。投资上，我们优选一线城市的IDC资源，光环新网和蓝鼎控股均着手布局云计算全产业链战略，有望受益于我国“互联网+”及工业互联网发展对计算资源需求的激增，以及云计算产业链整合的大趋势。